Искажают ли крупные институты дискуссию о семейных офисах?

Факторы, влияющие на развитие экосистемы семейных офисов.

Нет сомнений в том, что по мере дальнейшего развития мира семейных офисов крупные институты будут играть в нем ключевую роль. Однако к их влиянию следует относиться критически.

В одной из предыдущих статей мы писали о том, что репутация зачастую является крупнейшим неуправляемым риском для большинства семейных офисов, обслуживающих одну семью.  В той статье объяснялось, почему репутация, несомненно, открывает новую эпоху для мира семейных офисов и становится приоритетным вопросом для их владельцев. 

Тем не менее, хотя лица, принимающие решения в семейных офисах, как правило, стремятся получить внешний взгляд на наиболее острые новые и меняющиеся риски и возможности, тема «репутации» почти не звучит в обсуждениях на конференциях и в СМИ, посвященных развитию экосистемы семейных офисов.

Власть и влияние крупных институтов в экосистеме семейных офисов

Одним из ключевых факторов, определяющих эти обсуждения и эволюцию мира семейных офисов, является доминирующая роль и влияние крупных институциональных спонсоров на конференциях, посвященных семейным офисам.  Влияние таких крупных институтов, как ведущие банки и юридические фирмы, нередко искажает дискуссию о том, как работают семейные офисы одной семьи и что им действительно нужно.

С точки зрения крупного института, рынок семейных офисов представляет собой привлекательный сегмент: семьи категории UHNW ищут сложные решения для управления крупными комплексными портфелями, охватывающими несколько классов активов, регионов и поколений.  Кроме того, семейным офисам часто требуются консультации по налоговому планированию, планированию наследования, управлению рисками и филантропии.

Поэтому крупные институты поспешили позиционировать себя как незаменимых партнеров в этой сфере.

Однако этот натиск влечет за собой неизбежную предвзятость в том, как изображаются семейные офисы, и она нередко усиливается СМИ и многократно воспроизводится в эхокамерах конференций.

Крупные институты, такие как банки, склонны акцентировать собственное ценностное предложение, а именно предоставление институциональных финансовых услуг, инвестиционных возможностей и глобальных сетей экспертов, одновременно преуменьшая или отодвигая на второй план другие аспекты развития семейных офисов, такие как корпоративное управление, управление репутацией или меняющиеся ценности и приоритеты семьи.

Такой ориентированный на продукт взгляд противоречит целостной природе грамотно управляемого семейного офиса, задача которого должна заключаться в согласовании финансовых целей с более широкими устремлениями семьи.

Семейные офисы не просто инструменты для инвестирования капитала: это механизмы управления зачастую разнообразными интересами семьи категории UHNW способом, индивидуально отвечающим ее предпочтениям.

Грамотно управляемый семейный офис индивидуален

В другой предыдущей статье мы писали о том, что «шаблонное мышление» несовместимо с семейным офисом одной семьи, и утверждали, что предназначение семейного офиса состоит в индивидуальном подходе.

Если обсуждения и обучение в экосистеме семейных офисов должны и дальше соответствовать индивидуальным потребностям семей категории UHNW, то конференции, посвященные семейным офисам, должны более индивидуально учитывать ценности, приоритеты, предпочтения и долгосрочные устремления этих семей.

В противном случае конференции, посвященные семейным офисам, утратят свою актуальность для экосистемы, а обсуждения и развитие внутри нее будут происходить в другом месте.

Семейные офисы прекрасно умеют менять то, как и где они ищут знания и аналитику, отвечающие их интересам, когда наиболее очевидные источники не удовлетворяют их потребностей.

Это уже проявляется в росте мультисемейных офисов, предлагающих индивидуальные и комплексные решения в противовес более продуктовому подходу крупных институтов.

Это проявляется и в росте специализированных бутиковых консультантов, таких как Michael Macfarlane Associates, предлагающих управление репутацией на основе культуры конфиденциальности и деликатности в полностью индивидуальной среде.  

Заключение

Нет сомнений в том, что по мере дальнейшего развития мира семейных офисов крупные институты будут играть в нем ключевую роль. Однако девизом грамотно управляемого семейного офиса одной семьи должны быть слова «бутиковый» и «индивидуальный».  Поэтому к влиянию крупных институтов следует относиться критически.